Beda Antara Suku Bunga Nominal dan Suku Bunga Efektif
Suku bunga nominal dan suku bunga efektif tidaklah sama. Suku bunga nominal merupakan suku bunga yang dikutip oleh kreditur, sedangkan suku bunga efektif adalah suku bunga yang sebenarnya dikenakan oleh kreditur.
Yang dimaksud dengan suku bunga yang dikutip adalah suku bunga yang disebutkan pada dokumen formal suatu instrumen utang, baik itu produk perbankan, wesel bayar, ataupun obligasi.
Asumsikan PT XYZ meminjam uang ke bank pada awal tahun sebesar 1 miliar dengan tingkat suku bunga tahunan 10 persen yang perlu dibayarkan pada akhir tahun.
Maka, atas hal tersebut, pada akhir tahun, PT XYZ perlu membayar ke bank sebesar 1,1 miliar (pokok 1 miliar dan bunga 10 persen dari pokok atau sebesar 100 juta).
Perhitungan yang sangat simpel dan mudah. Pada kasus tersebut, bunga hanya dikenakan sekali dalam setahun.
Pada kenyataannya, alih-alih bunga sederhana yang dibayarkan setahun sekali, bank kerap kali mengutip tingkat bunga tahunan yang perlu dibayar tiap satu atau tiga atau enam bulan sekali.
Ini membuat perhitungan menjadi lebih rumit dan membuat perbedaan atas suku bunga yang dikutip dengan suku bunga sebenarnya.
Suku bunga nominal dan efektif
Meneruskan contoh pada PT XYZ di atas, kali ini kreditur mengenakan bunga triwulanan atas pinjaman dengan pokok 1 miliar dan bunga nominal 10 persen tersebut.
Atas hal tersebut, tarif suku bunga tahunan perlu diubah menjadi suku bunga per periode terlebih dahulu.
Karena bank mengenakan bunga triwulanan, maka, tingkat bunga 10 persen perlu dibagi empat, sehingga didapatlah tingkat suku bunga per periode sebesar 2,5 persen.
Selanjutnya, PT XYZ dapat membayar bunga sebesar 25 juta di triwulan pertama (1 miliar x 2,5%), yang selanjutnya, untuk triwulan-triwulan berikutnya, dasar pengenaannya semakin meningkat karena mengakumulasikan pokok dengan bunga pada triwulan sebelumnya.
Perhatikan!
Meski tingkat suku bunga tahunan atau suku bunga nominal adalah sebesar 10 persen, namun, pada kenyataannya, tingkat suku bunga efektif berada di atas tingkat suku bunga nominalnya tersebut.
Menghitung suku bunga efektif
Setelah kamu memahami perbedaan antara suku bunga nominal dan suku bunga efektif, sekarang, saya akan menjelaskan bagaimana menghitung suku bunga efektif.
Jadi, atas pinjaman PT XYZ di atas, ada dua tingkat suku bunga yang berbeda pada kasus tersebut.
Pertama, tingkat suku bunga nominal sebesar 10 persen dan yang kedua adalah tingkat suku bunga efektif.
Berikut perhitungan atas suku bunga efektif atas pinjaman PT XYZ tersebut:
| Kuartal | Saldo Pinjaman Awal Periode | Bunga 2,5% | Saldo Pinjaman Akhir Periode |
|---|---|---|---|
| 1 | 1,000,000,000 | 25,000,000 | 1,025,000,000 |
| 2 | 1,025,000,000 | 25,625,000 | 1,050,625,000 |
| 3 | 1,050,625,000 | 26,265,625 | 1,076,890,625 |
| 4 | 1,076,890,625 | 26,922,266 | 1,103,812,891 |
Perlu dipahami terlebih dahulu bahwa pada kasus ini, untuk pembayaran, baik bunga maupun pokok pinjaman, dilakukan sekali pada akhir periode.
Dari tabel di atas diketahui bahwa total bunga yang perlu dibayar adalah sebesar 103,81 juta, lebih tinggi 3,81 juta dibandingkan bila bunga hanya dikenakan sekali dalam setahun atau bunga nominal.
Maka, sekarang, kamu dapat mengatakan bahwa tingkat suku bunga efektif atas pinjaman PT XYZ dengan tingkat suku bunga nominal 10 persen adalah sebesar 10,38 persen.
10,38 persen sendiri didapat dengan membagi total bunga sebesar 103,81 juta dengan pokok pinjaman 1 miliar.
Penutup
Tingkat suku bunga sebenarnya atas suatu pinjaman adalah tingkat suku bunga efektif karena tingkat suku bunga inilah yang menentukan jumlah pembayaran bunga yang perlu dibayarkan.
Jadi, setelah mengetahui perbedaan antara suku bunga nominal dan suku bunga efektif serta cara menghitungnya, kamu perlu mewaspadai cara promosi dari para pemberi pinjaman atas iming-iming bunga rendah agar terhindar dari kesalahan pengelolaan keuangan.
Alih-alih suku bunga efektif, menampilkan suku bunga nominal tahunan adalah praktik umum yang sering dilakukan oleh pihak-pihak pemberi pinjaman.
Sekian tulisan saya mengenai beda antara suku bunga nominal dan suku bunga efektif.
Stay safe and stay healthy. Take care!
